# refinancier

> 株式会社refinancier（ルフィナンシェ）は、金融機関向けに、取引先の事業性を評価し、融資の判断と期中の管理を支えるSaaSを開発・提供する日本の企業です。評価額・判定・スコアは会計の式と公開したルールで計算し、同じ入力からは同じ結果が出ます。AIは文書からの抽出と文章の作成を担い、判断は人が行います。

## 会社概要

- 正式名称: 株式会社refinancier（読み: ルフィナンシェ）
- 英文社名: refinancier Inc.
- 所在地: 東京都
- 掲げる方針: 不確実な資産に、意思決定できる信頼を
- プロダクトのサイト: https://refinancier-banks.com
- 主な利用者: 地方銀行、信用金庫などの金融機関（営業店の担当者、本部の審査・企画部門）

## 主な機能

- 企業価値評価: 財務データと無形資産から企業価値を算定し、担当者の見立てとAIの調査結果を並べて根拠とともに示します
- 融資稟議支援: 評価・実績・コベナンツなどを根拠台帳に集めて番号を付け、審査ポイントと稟議書のドラフトを作ります。稟議書の段落は根拠の番号を参照します。コベナンツの根拠は判定の状態（抵触・蓋然性・判定不能・免除など）を区別して載せます。承認・否決・差戻しは人が行います
- 企業価値担保権の管理: 設定前の適格性の判定、法定説明事項の書面と説明の記録、期中の同意・報告の受領・伴走の記録、実行時の回収見込みの試算、要求事項ごとの準拠の状況、実行手続の進行、自己査定用の要約を、契約ごとに扱います
- 事業モニタリング: 計画と実績の比較、コベナンツの自動判定（判定ごとに計算式・科目の内訳・閾値の決め方を根拠として保存。充足・抵触・要注意・蓋然性・判定不能・免除の6状態）、免除・猶予（ウェイバー）の記録、営業店の確認と本部の承認、試算表ファイル（PDF / Excel / CSV）の取込、CSV一括登録、業務と規制に分けたアプリ内通知
- ストレステスト（返済能力・コベナンツ）: 売上・原価率・金利の下振れをかけ、返済余力（DSCR）とコベナンツがどこで割れるかを会計の式で逆算します
- 資金繰りの見通し: 実績から、手元資金の月数と、預金残高のコベナンツを割る時期を計算します
- M&A・事業承継支援: 承継の課題整理、案件台帳、DDチェックリスト、買い手候補の抽出、公正価値算定レポート
- リスク分析、競合分析、事業別評価（SOTP）、異常検知タイムライン、経営者評価、レポート（Word・PDF）
- 連携: 顧客管理システム（CRM）との連携、外部システム向けのAPI（コベナンツ条件は画面と同じ項目で受け渡し）、AIエージェントから呼べるMCPサーバ（npmパッケージ`refinancier-mcp`）
- 監査証跡: 登録・判断・書面の生成を、改ざんを検出できる追記専用の記録に残します。全プランで保存し、削除の処理はありません

機能の一覧は[機能紹介](https://refinancier-banks.com/features)にあります。使い方のマニュアルは、ログイン後の画面で見られます。

## 対応する制度

- 企業価値担保権（事業性融資の推進等に関する法律、2026年5月25日施行）
- 金融庁「貸付特約書の書式例」に沿ったコベナンツのテンプレート（決算期別の閾値表、月次試算表による「蓋然性」の判定を含む）と、従来型の財務制限条項（純資産維持、経常損益の2期連続赤字の禁止など）のテンプレート
- 中小M&Aガイドラインに沿った自己点検

## 技術

- 計算は決定論（会計の式と公開したルール）。乱数とAIは、評価額・判定・スコアの計算に使いません。例外として、コンプライアンスチェックのリスクスコア、企業価値評価の「AI調査評価」（無形資産の入力値をAIがWeb検索つきで推定し、その値が決まった式で倍率に入ります）、関係性分析の感情スコア（コンプライアンスチェックのリスクスコアから換算）はAIによる参考値で、人の確認を前提とします
- お客様のデータをAIモデルの学習には使いません
- 因果推論を企業価値評価に応用する技術を特許出願中です（特願2025-202868）。出願中の技術であり、現在の製品の画面には搭載していません
- 技術スタック: Python / FastAPI、TypeScript / SvelteKit、PostgreSQL、Neo4j、Azure

## 主な解説記事

- [【完全解説】企業価値担保権とは何か?](https://refinancier-banks.com/news/enterprise-value-collateral-overview): 制度の全体像・対象・スケジュール
- [企業価値担保権の対象企業はどこまで?](https://refinancier-banks.com/news/enterprise-value-collateral-eligible-companies): 株式会社・合同会社・特例有限会社・個人事業主の扱い
- [企業価値担保権の実行手続き](https://refinancier-banks.com/news/enterprise-value-collateral-enforcement): 返済できない場合に会社・従業員・取引先はどうなるか
- [企業価値担保権 × 地銀の実装ロードマップ](https://refinancier-banks.com/news/enterprise-value-collateral-bank-roadmap): 金融機関が準備する実務
- [地銀の融資AI、何を選ぶか](https://refinancier-banks.com/news/business-lending-ai-major-vendors-vs-refinancier): 大手ITベンダーのAIとの棲み分け

## 主な製品更新

- [企業価値担保権ライフサイクル対応](https://refinancier-banks.com/news/enterprise-value-collateral-lifecycle)（2026-09-10）
- [融資稟議支援（根拠台帳）](https://refinancier-banks.com/news/loan-approval-support-evidence-ledger)（2026-09-06）
- [貸付特約書の書式例をコベナンツに](https://refinancier-banks.com/news/fsa-loan-covenant-templates)（2026-09-11）
- [試算表ファイルの取込](https://refinancier-banks.com/news/trial-balance-file-import)（2026-09-11）
- [M&A・事業承継支援](https://refinancier-banks.com/news/ma-succession-support-and-collateral-v2)（2026-09-12）、[v2](https://refinancier-banks.com/news/ma-v2-guideline-buyer-candidates-comparables)（2026-09-28）
- [返済能力とコベナンツのストレステスト](https://refinancier-banks.com/news/stress-test-repayment-covenant)（2026-10-04）
- [コベナンツ判定エンジンv2（根拠・従来型・ウェイバー）](https://refinancier-banks.com/news/covenant-engine-v2-basis-waiver-review)（2026-10-10）
- [通知の業務・規制タブとユーザー別の既読](https://refinancier-banks.com/news/notifications-business-regulation-tabs)（2026-10-10）
- [資金繰りの見通し](https://refinancier-banks.com/news/cash-outlook-and-evaluation-first)（2026-10-04）
- [ニュース・お知らせ一覧](https://refinancier-banks.com/news)

## 主なページ

- [企業価値担保権への対応](https://refinancier-banks.com/lp/enterprise-value-collateral)
- [機能紹介](https://refinancier-banks.com/features)
- [料金プラン](https://refinancier-banks.com/pricing)
- [よくある質問](https://refinancier-banks.com/faq)
- [会社概要](https://refinancier-banks.com/about)
- [地方銀行向け](https://refinancier-banks.com/lp/regional) / [信用金庫向け](https://refinancier-banks.com/lp/shinkin) / [金融機関向け](https://refinancier-banks.com/lp/financial)
- [お問い合わせ](https://refinancier-banks.com/contact)

より詳しい説明は[llms-full.txt](https://refinancier-banks.com/llms-full.txt)にあります。