資金繰りの見通しを追加

2026年10月4日、キャッシュフロー予測の画面に「企業の実績から見る、資金繰りの見通し」を追加しました。 登録企業の数字をそのまま使い、返済とコベナンツの観点で資金繰りを確認できます。

この記事の要点

• 何を計算するか: 月次の資金増減 =（EBITDA − 支払利息 − 年間の元本返済 − その他の支出）÷ 12。現金・預金の残高に毎月積み上げ、手元資金の月数、預金残高のコベナンツを割る時期、資金が尽きる時期を出します
• 入力の出どころ: 企業を選ぶと、現金・預金（残高を持つ最新の実績。試算表の取込分を含む）、年次の損益、預金残高のコベナンツ、稟議の返済条件を読み込みます。値は上書きできます
• 下振れシナリオ: 直近実績に加えて、売上▲10%・▲20%・▲30%、原価率+5%、金利+1%pt、複合の6本を計算します。ストレステストと同じ定義なので、同じ入力ならEBITDAは一致します
• 決定論: 計算は会計の式だけで行います。AIと乱数は使わないので、同じ入力からは同じ結果が出ます
• 保存と稟議への接続: 企業を選んで計算した結果は保存され、次に開くと前回の結果が表示されます。稟議で「調査を実行」を押すと、根拠台帳に「資金繰り」として載ります

計算の前提

• 税金・設備投資・運転資金の増加は「その他の支出（年）」に入れた分だけ反映します
• 月次の資金増減は毎月同じ額で動くと仮定します。新たな借入や増資は見込みません
• 従来の計算機（現金残高・月間の支出・月間の売上を直接入れる方式）は、同じ画面の下段に残しています

分析画面を登録企業のデータにつなぎました

• バリューアップ分析: 登録企業を選ぶと、保存済みの最新の評価（財務データ・企業価値・信頼度）を読み込みます。バリューアップは評価結果を前提にした分析のため、評価が無い企業では実行できません。先に事業価値分析を実行してください
• 在庫健全性分析: 登録企業を選ぶと、年次の実績から棚卸資産・売上原価・売上高を読み込みます。回転率は1年分の売上原価で見るため、月次の実績は使いません

そのほかの変更

• 稟議の審査依頼後の扱い: 調査のやり直し、判定の上書き、審査ポイントの再抽出、ドラフトの生成と編集ができるのは「起案中」と「差戻し」の案件だけになりました。審査依頼のあとに直す場合は、審査部が差戻しにしてから起案者が直します。観点ごとの行員メモは審査依頼後も書けます
• 評価の純資産: 純資産を空欄にした年は、総資産 − 総負債で補うようにしました。保存済みの評価を開き直したときに純資産が空になる不具合も修正しています
• 日時の表示: 画面の日時は日本時間で表示します。一部の画面で、時刻が9時間早く表示されていた不具合を修正しました
• 表記: 根拠台帳のマイナスは▲で表示します。ユーザー管理などのロール名は日本語の表記に統一しました